智能电网概念出现波动，通光线缆连涨两天，美国那边开始了大规模输电扩容项目。2026年3月5日中午盘里，智能电网相关个股突然表现抢眼，通光线缆顺势再涨一天。东吴证券提到，他们预测2030年美国总AI算力要达到153GW，全社会用电负荷峰值也就跟着升到963GW。 东吴证券接着分析，考虑到美国那边电力负荷率大概在55%到60%之间，那时候发电装机需求就得达到1751GW。也就是说未来五年每年得新增发电装机100GW。可是反观现在，从2026年到2030年美国已备案的新增装机总量还不到200GW，平均每年也就50GW，刚好够需求的一半。 除了发电装机跟不上需求，美国电网互联互通差、停电时间长，还有大量火电退役这些问题也都摆在面前。三晖电气、宏力达、海联讯、中国西电、泰豪科技这些个股也都跟着涨了起来。消息面上是说美国得克萨斯州、中大西洋地区和中西部的三大电网运营商，在过去几个月里拿到了批准建设总共750亿美元的输电扩容项目。 这个项目的核心就是建设一批765千伏的超高压线路，是美国历史上规模最大、输电能力最强的电力工程。中信证券指出，AI供电系统在往全直流方向发展了，SST方案配套也在提速。因为服务器电源功率密度提升了，产品不仅价格高量也多，超级电容的需求自然就上来了。 再加上AIDC和新能源的带动作用也不小，海外的电网系统升级需求也就来了。未来海外市场很可能会像中国那样进入“十四五”的电力系统升级改造周期。本文为AI基于第三方数据生成，仅供参考，不构成个人投资建议。